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《交易心理之窗欄目》第一期坐班老師：侯婷婷，沈良

 下一期坐班老師：丁洪波，侯婷婷

每期一學：知止而后有定，定而后能靜，靜而后能安，安而后能慮，慮而后能得。《大學》

精彩語錄：

如果扔不下商品，想適應股指是很難的，思想會打架的，人會很累。

客觀的方法在盤中執(zhí)行不下去應該還是出在自控的問題上。

有時提高收益不在技術(shù)，在心。做交易的同時要修心，這點很重要。

做單的基本條件之一就是一定要在自己狀態(tài)好的時候做，別把自己搞的心力憔悴，那就得不償失了，把控好自己的時間跟精力，這也是鍛煉自己的自控能力。

看清自己最重要，然后就能看清行情。

在做任何一個品種之前要先了解它，適應它，不要急著下手。

所有的心態(tài)問題都是偽命題，只要技術(shù)到位，就沒有心態(tài)問題。

如果說主觀交易有脆弱性，那應該是主觀交易者不夠堅強。

關鍵是要下功夫去學，不懂什么就去學什么，自己找途徑去學，克服一切困難。

只做自己最有把握的交易，開始一定要少做，做的多就會錯的多，錯的多就會亂，容易失控，先把控好自己的心態(tài)，再把控好虧損，給自己設定好一天的最大虧損是多少，到了這個數(shù)字就必須停，決不可以再做！

第二天調(diào)整好自己的心態(tài)，忘記前一天是賺是虧，新的一天新的開始。

在下單之前，你要理智的判斷符合不符合你的下單條件，不可以沖動下單。下了單之后把自己抽出來，用旁觀者的心態(tài)去看行情，看主力玩，當主力每次都在你所掌控的空間里折騰的時候，你會很有成就感，哈哈。一定要輕倉，決不可以重倉。

做交易一定要有原則，利潤回吐不可以超過50%，決不能讓賺錢的單子虧錢出。我只做勝算高的交易，做交易不是做的越多賺的越多，有時剛好相反。

自己是否正確，要由誰來評判？是自己，是別人，還是市場？

制定不可變的原則，和可變的對策。

綱領性的東西打死也不變，比如止損，比如只做看得懂的行情。應對行情變化的對策，則可以變化，行情變了也應該變，最好是事先把所有可能發(fā)生的行情想個遍，把所有對策也都想到。

做期貨如果管不住自己，那還是不做的好，我覺得做期貨重要的不是技術(shù)，而是要戰(zhàn)勝自己，戰(zhàn)勝自己的恐懼，培養(yǎng)自信，認清自己，了解自己的優(yōu)勢跟缺點。

做期貨看似簡單，其實就是一個修練的過程，沒有捷徑，必須要耐得住性子一步一步走，少一步都會有漏洞，根據(jù)每個人的悟性不同，需要的時間也不同。

Q:我做商品期貨5年多，基本已經(jīng)實現(xiàn)穩(wěn)定盈利，從今年5月想挑戰(zhàn)自己，開始接觸股指期貨，日內(nèi)交易，每天幾十次左右，可是幾乎每天都是虧損，偶然也能盈利。這個月摸索出一套客觀的交易方法，盤后驗證是能穩(wěn)定盈利的，可是盤中就是執(zhí)行不下去，時而又回到主觀交易的方法，導致業(yè)績起起落落，求助怎么辦？謝謝！

侯婷婷：轉(zhuǎn)換品種是需要一個適應過程的，我當時從螺紋鋼轉(zhuǎn)換到股指的時候也是有各種不適應，因為我是下定決心以后只做股指不再做螺紋鋼了，所以從那以后就再沒看過螺紋鋼，認真看一段時間股指，看到有感覺了，再從模擬盤做起，穩(wěn)定贏利了再做實盤。如果扔不下商品，想適應股指是很難的，思想會打架的，人會很累?？陀^的方法在盤中執(zhí)行不下去應該還是出在自控的問題上，受盤中波動的影響，在沒有完全適應股指的情況下做到完全自控確實很難，建議試試半人工，半程序，這樣可能會好一點。

Q:日內(nèi)短炒為主、偶爾做波段：因為過去的教訓、現(xiàn)在不敢貪心了、堅持短炒1-3點盈利就跑，波段做到的很少。近2年，月均收益5-10%、有2個月虧損回撤。感覺進入了瓶頸期：自從開了夜盤、交易時間增加、盯盤占用日常生活、錢沒多賺、感覺很累。短線單子怎樣擴大盈利、波段止損止盈怎樣設置？

侯婷婷：如果回撤不是很大的話，這個成績已經(jīng)算不錯了，如果未來10年20年都能保持這樣的收益有沒有算過這個復利是不得了的。有時提高收益不在技術(shù)，在心。做交易的同時要修心，這點很重要，可以多跟比自己成功的人交流交流，不一定非得談期貨，期貨跟生活是分不開的。

人的精力是有限的，想白天也賺黑天也賺，有點貪心。做單的基本條件之一就是一定要在自己狀態(tài)好的時候做，別把自己搞的心力憔悴，那就得不償失了，把控好自己的時間跟精力，這也是鍛煉自己的自控能力，對收益也會有幫助，輕松點去賺錢。

Q:老師您好：

拜讀過您的大作，對我啟發(fā)很大，也是我堅持做期貨的動力呢！

我現(xiàn)在對于浮贏回撤老是忍受不了，總是會提前平倉，要怎么調(diào)整呢，謝謝！

沈良：或許有三個方法，您可以根據(jù)自己的情況看看如何選擇。

1、提前平倉說明您對盈利的保護比較看重，既然是這樣，也可能是好事。只要您能找到平倉后繼續(xù)進場的點就可以，并且在達到您設定的標準時，要敢于再次進場。

2、如果您無法做到平倉了行情又達到進場標準后的再次進場，那么您還是要鍛煉自己的忍受能力，要制定一個稍微寬一點的止損（止盈），只要止損沒有到，就堅決不平倉。

3、當然，您如果覺得止損（止盈）太寬了，也可以設計一個分兩次或若干次平倉的規(guī)則，即盈利了達到什么條件先平倉一部分，什么條件再平倉一部分。

Q:還有就是對于做操盤手的要求是專業(yè)出身重要，還是做單贏利重要呢？

沈良：當然是做單盈利更重要，在期貨市場除了賺錢是真的，其他都是假的。

Q:我做期貨三年多了，日線機會由于止損設計較大，為一根標準K線，做的還可以。但在五分鐘線上作波段，成‘功率就不高，由于顧及日線空排，多排；一是容易錯過機會，二是標志性K線把握不好，不能及時下單，再追單時，即遇回調(diào)或止損。請教老師：

一，如何在五分鐘上建立系統(tǒng)，如方便指出一段K線的開平倉點。

沈良：我本人目前只看日k線或以上級別。5分鐘K線的開倉，如果我去做，可能會考慮均線粘合，形態(tài)走完之后的突破，如果突破方向和之前的日內(nèi)大方向相同，就2倍頭寸，相反則1倍頭寸。在有強制止損位保護的前提下，平倉我比較順手的是3到5根K線后平倉一半，另一半用移動止損（止盈）處理。

Q:二，開倉點和成交量有什么關系，無量的上漲下跌可否下單，成功率幾何。

沈良：有量的成功率應高于無量。因此，如果是我要做，可能會簡單設置為，有量的進場頭寸大一點，無量的進場頭寸小一點。

Q:三，如何選擇期貨的品種，怎樣不錯過第一機會，如果只盯一個品種，波段機會很少。

沈良：我習慣一屏看9個品種，分為3屏，切換著看。每個交易所成交量大的品種我都會關注。但主力控盤明顯，并且是“惡莊”的，考慮回避，比如雞蛋。我不刻意追求第一機會，如果能在第一機會進場當然最好，沒有也沒關系，耐心等待第二機會、第三機會。

Q:四，是移動止損還是以均線平倉。

沈良：平倉要和開倉對應，開倉的目的沒有達到，就可以平倉或減倉，至于如何界定沒有達到，則各有不同。我一般是形態(tài)止損和移動止損一起用，均線也可以配合用。

侯婷婷：這個問題看起來簡單，實際上很復雜，包括了很多東西，下單時機要根據(jù)你的波長來判斷，成功率不高是因為對行情的把握不夠，先要了解自己，了解自己對多長的波段看得最準，最適合做幾根K線，然后你自然就知道何時下單了。看清自己最重要，然后就能看清行情。                                                                                                       

Q:沈老師、候老師好：

非常感謝兩位老師，感謝七禾網(wǎng)推出這個欄目，我是2013年開始接觸股指，我遇到的最大問題是，執(zhí)行力的問題，比如說自己規(guī)定沒把握的行情不做，趨勢沒出來前不做，交易超過3次當天不做，虧損一定額度當天不做，實際在面對盤面的時候，總是無法做到，所以總是在行情沒明朗之前就進場，虧損超出額度，當天做得順利的時候心態(tài)上還可以控制的好點，特別是虧損的時候，造成次數(shù)過多，虧得越多。每天都在反省，每天都犯同樣的錯誤。一直無法克服。請兩位指點下謝謝！

沈良：一種可能是您不適合做金融博弈，而適合做其他您擅長的工作。

第二種可能是您對自己犯規(guī)的懲罰太小了，不夠約束自己。

第三種可能是您容易忘記虧損帶來的痛苦，或者您對金錢的盈虧無所謂。

也可能是其他的原因，您如果能找到本質(zhì)原因，然后對癥下藥，或許能改善或杜絕。

另外，妥協(xié)也是一種解決方案。自己做不到，不代表別人做不到，不代表電腦做不到。如果您的方法可以量化，那么或許可以制定好明確的進出場標準，讓別人執(zhí)行或電腦自動執(zhí)行。

Q:尊敬的七禾老師：

本人從事股票交易6年一直盈利，從事雙向交易的保證金交易中的外匯3年，穩(wěn)定盈利一年多了，可最近3個月從事的股指的交易，連續(xù)發(fā)生虧損。股指交易以日內(nèi)短線，技術(shù)面為主，3分鐘圖，均線系統(tǒng)，輔助指標RSI和KD，可連續(xù)3個月一直發(fā)生虧損。趨勢把握不住，震蕩行情中來回打掉止損。

以上是我目前的問題，靜候老師的解惑！

多謝！

侯婷婷：近三個月的股指走勢不太適合常人來做，呵呵，你也是屬于轉(zhuǎn)換品種的不適應，又剛好碰到股指在刀峰劍影的波段，出現(xiàn)虧損是正常的。在做任何一個品種之前要先了解它，適應它，不要急著下手，在技術(shù)上你也有屬于自己豐富的經(jīng)驗，所以贏利不是問題，只是時間問題，越快適應它就會越快贏利！

Q:我做期貨剛2年，主要是依據(jù)趨勢定義和K線形態(tài)，在分時線上隨盤感入場，老實說，我判斷的正確率還是挺高的，肯定超過5成，但是止損做的不夠堅決（我分析是由于我的資金量太小，2萬，所以不敢虧，可能更深層的原因還是對自己的往往是正確的判斷信心不夠），更要命的是盈利的時候賺很少就跑，虧損時偶爾會加倉攤成本。自己制定的一些規(guī)則，不能堅持做到。

我做過簡單的統(tǒng)計，如果嚴格按照我的判斷和制定的規(guī)則做，應該是會賺錢的。

當然了，我也常常感到主觀交易的脆弱性，想往系統(tǒng)化交易發(fā)展，但是我據(jù)之入場的依據(jù)不知道如何量化，所以很苦惱。

請老師指點迷津，謝謝！

沈良：您的情況是比較普遍的，說明您和大家一樣。

有高手說，所有的心態(tài)問題都是偽命題，只要技術(shù)到位，就沒有心態(tài)問題。

我也覺得自己勝率很高，但統(tǒng)計下來其實沒那么高，因為我會選擇性記憶，選擇了美好的記憶。我也覺得自己總是看對了，而執(zhí)行中做的不夠好，其實是因為我水平不夠，錢不夠。水平不夠，就容易動搖，錢不夠，就容易被動止損，由此盈利時就少盈了，不該虧時就虧了。

您交易的時間還不算長，幸好您投入的本金不多，用小成本去積累大經(jīng)驗是天大的好事，控制好風險，去做您想做的交易，在過程中總結(jié)提高。

如果說主觀交易有脆弱性，那應該是主觀交易者不夠堅強。中外投資大師中，主觀者數(shù)量大于程序化交易者，賺錢的級別也是如此。

當然，量化也能走向成功，關鍵是要下功夫去學，不懂什么就去學什么，自己找途徑去學，克服一切困難。我有個朋友初中沒畢業(yè)，自學，成了優(yōu)秀的程序化交易者，能夠?qū)懘a、自動交易。

Q:入行不到半年，目前單一做滬深300股指。模擬盤成績佳，實盤聯(lián)聯(lián)失手，怎樣做到實盤平穩(wěn)淡定的心態(tài)。初入期行者最需注重那些？謝謝老師！

侯婷婷：這是新手的必經(jīng)階段，正常。首先從心理上克服恐懼，不要把自己當成個新手，模擬能做好，就一定有你非常有把握的行情跟波段，那么就只做自己最有把握的交易，開始一定要少做，做的多就會錯的多，錯的多就會亂，容易失控，先把控好自己的心態(tài)，再把控好虧損，給自己設定好一天的最大虧損是多少，到了這個數(shù)字就必須停，決不可以再做！第二天調(diào)整好自己的心態(tài)，忘記前一天是賺是虧，新的一天新的開始，做單不可以急躁，曾看過一位老師發(fā)表的文章中比喻，就要像壁虎一樣靜等飛蛾的到來，只要一出手就一定是穩(wěn)操勝劵。

Q:您好老師：

先感謝《交易心理之窗》這個平臺！

我交易4年主要做日內(nèi)突破波段?，F(xiàn)在做一個月的日內(nèi)動量交易，主要股指，計劃是5點止損15點止贏，這個月做的還算穩(wěn)定，就是拿不住盈利單子！一盈利就怕再虧回去，拿不到15點就跑了，經(jīng)常掙幾個點平了，錯過一波行情，知道自己毛病，就是改不過來！

請老師指點指點！非常感謝！

侯婷婷：一直盯著盤就容易出現(xiàn)這種情況，這里面包括兩個方面：一個是技術(shù)上，如果你止損止贏比例做得好的話是可以賺錢的，另外一個更重要的方面是與主力的心理博弈，首先在下單之前，你要理智的判斷符合不符合你的下單條件，不可以沖動下單。如果是比較有把握的單子那就要斗心理了，下了單之后把自己抽出來，用旁觀者的心態(tài)去看行情，看主力玩，當主力每次都在你所掌控的空間里折騰的時候，你會很有成就感，哈哈。破了你的底線就止損，不破就看著它折騰好了，如果破了底線，你止損后它就朝著你原本的方向走，那就說明你的底線設的有問題。一定要輕倉，決不可以重倉。

Q:我做外匯交易8年了，對于入場把握的還可以，對于出場的方式和理念很模糊，經(jīng)常大行情過早出場，小行情利潤回吐甚至止損，左右為難，還有究竟是做勝算高的交易，還是鋪概率式的交易呢？我也難以抉擇。我自身屬于反應稍微慢一點，性格屬于猶豫型的，希望兩位老師能給給一些建議，疏導一下。謝謝！

侯婷婷：問題出在交易之前沒想明白，不了解自己。首先要了解自己對怎樣的波長最有把握，能看準幾根K線，然后就做適合自己的波段。做交易一定要有原則，利潤回吐不可以超過50%，決不能讓賺錢的單子虧錢出。我只做勝算高的交易，做交易不是做的越多賺的越多，有時剛好相反。

Q:我已從事股票期貨交易差不多有5年時間，通過不斷摸索，也研究出了以大賺小虧為核心的交易策略，但是往往在連續(xù)幾次虧損之后，就會對策略產(chǎn)生懷疑，又去嘗試其它的策略，效果都不好。

請問老師，在連續(xù)虧損時候應該如何面對，堅持自己原有的策略？

沈良：不能堅持自己的觀點，是很正常的，大部分交易者都是如此。

自己是否正確，要由誰來評判？是自己，是別人，還是市場？

先把自己的交易策略在以往的行情上回溯，如果不可行，那就尋找新的策略。如果可行，但效果一般，那就去完善。如果可行，并且效果很好，那就要堅持。

另外就是要制定不可變的原則，和可變的對策。綱領性的東西打死也不變，比如止損，比如只做看得懂的行情。應對行情變化的對策，則可以變化，行情變了也應該變，最好是事先把所有可能發(fā)生的行情想個遍，把所有對策也都想到。

Q:侯老師、沈老師：

轉(zhuǎn)眼間不知不覺已經(jīng)進入現(xiàn)貨投資行業(yè)兩年多，雖然懂得盈利的根本：順勢，輕倉，止損，但是依然無法做到。上周因為空銅，倉位過重，導致手動止損。重復的錯誤，有時卻在重復犯。有時雖然分析得到行情，執(zhí)行上卻不夠徹底，有機會獲大利，最終卻沒有賺到錢?，F(xiàn)在處境比較尷尬，不知道如何更快的突破當下的困境。放棄或堅持，讓我有過徘徊。

我一直在關注七禾網(wǎng)，今天看到有這樣的一個欄目，特此向您們咨詢一下，針對我目前的情況，如何能夠突破，實現(xiàn)穩(wěn)健獲利！謝謝！

侯婷婷：知道順勢、輕倉、止損，結(jié)果還會出現(xiàn)倉位過重而止損，這不是掩耳盜鈴嗎？知道做不到還不如不知道，做期貨如果管不住自己，那還是不做的好，我覺得做期貨重要的不是技術(shù)，而是要戰(zhàn)勝自己，戰(zhàn)勝自己的恐懼，培養(yǎng)自信，認清自己，了解自己的優(yōu)勢跟缺點。再回到技術(shù)上，就順勢、輕倉、止損而言，輕倉是技術(shù)含量最低的了，培養(yǎng)自控方面也是基礎的基礎，這個做好了再做下一步止損，再是順勢，做期貨看似簡單，其實就是一個修練的過程，沒有捷徑，必須要耐得住性子一步一步走，少一步都會有漏洞，根據(jù)每個人的悟性不同，需要的時間也不同。你現(xiàn)在第一步要做的必須是輕倉，決不可以貪心。

Q:股票交易20年，期貨交易3年，交易風格：趨勢交易+人工高頻，目前虧損上千萬，心態(tài)嚴重失衡，交易連連失手，不敢下單。

買了“期貨英雄“1——4期訪談錄，看了也不知所云，收獲甚微。

請賜教，謝謝！

沈良：1、人工高頻或許需要專業(yè)的訓練，成功的概率才會高一些。其實專業(yè)訓練之后，根據(jù)我們的不全面了解，能夠成功的人也可能只有5%-10%，所以人工高頻是比較難的盈利模式。

2、期貨英雄書中的人物，每個人都是成功的交易者或者是曾經(jīng)創(chuàng)造過良好收益的交易者。我想他們的成功應該都有各自的原因，我們?nèi)绻苷业剿麄兊拈W光點，并且借鑒利用，則能為自己的交易帶來幫助。

3、做期貨，一開始有所虧損，是比較正常的，不用對此耿耿于懷，也不用對自己產(chǎn)生太多的懷疑。我一直認為，每個人天生都是高手，因為市場的波動形式有千萬種，其中可能有數(shù)百種波動形式是有規(guī)律的、有跡可循的，每個人按照自己的性格特征和核心優(yōu)勢，總能找到一兩種適合自己的波動，并從中找到盈利機會。

4、所以，我想現(xiàn)在您可能需要更多了解自己適合做哪種類型的交易方式，另外，在成功的人身上則是想辦法吸收他們的閃光點，還有或許可以適當縮小自己的投資規(guī)模，慢慢形成了適合自己的交易模式后再逐步放大規(guī)模。

丁洪波（波段高手，全國實盤冠軍，曾創(chuàng)造9個月40多倍收益）

尚澤投資創(chuàng)辦人，投資總監(jiān)。期貨交易高手，擅長波段交易，曾創(chuàng)造9個月40多倍的收益記錄，《期貨日報》第四屆全國期貨實盤大賽百萬以上組冠軍，《都市快報》期貨實盤擂臺賽冠軍。

在股市中也有良好業(yè)績，擅長在股市上漲時跟上大盤漲幅或跑贏大盤，而在股市下跌時控制回撤、保護利潤；擅長抓階段性底部，成功抓到了2008年底、2010年7月、2011年底的底部。

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【走進私募圈】尚澤投資—MOM的核心：選對人，選對時

侯婷婷（高頻交易，日內(nèi)波段，連續(xù)12個月月度無回撤）：

2007年進入期貨行業(yè)，2008年開始做螺紋鋼高頻交易；股指上市后，開始做股指高頻交易；近一兩年轉(zhuǎn)變?yōu)轭惛哳l及日內(nèi)波段。秉著不追求暴利，但求穩(wěn)定的良好心態(tài)，連續(xù)12個月月度無回撤。專長：善于記盤口，善于記K線，善于把握主力心理。

交易心理：無論是做高頻還是做波段，一定要在自己心平氣和的狀態(tài)下操作，只做自己百分之百有把握的行情，看不懂的行情或是沒有把握的行情，堅決不做。

參與方式：您遇到交易心理上的任何難題，請發(fā)郵件到交易心理之窗專用郵箱：mind_7hcn@sina.com, 郵件請精煉到200字以內(nèi)，主題格式：交易N年+交易風格+大概遇到的問題，比如：交易3年+程序化高頻+轉(zhuǎn)型期間交易連連失手，不敢下單。請描繪清楚您目前遇到的問題，方便各位老師解答。

答復方式：

a/每周七禾網(wǎng)坐陣老師會隨機分配郵件并在五個工作日內(nèi)進行一一回復或選擇性回復。

b/每兩周，七禾網(wǎng)小編將整理幾個典型的問答，在七禾微信公眾平臺分享，讓更多的交易者受益。