一位良心發(fā)現(xiàn)的交易員自述：我們是怎么玩弄散戶的 

我曾經(jīng)在一家知名的公司做投資，從研究員做起，后來被抽調(diào)去做投資。上個月，我離開了這家公司，總結(jié)自己3年的投資經(jīng)歷，越發(fā)感覺到自己原來的研究一文不值，也體會到中國股市中散戶是多么可憐和悲哀。下面是我自己工作中接觸到的一些經(jīng)歷，別在心里一直沒有說過，如今終于想把它說出來，告訴普通的投資者。

 一、選票 

如果我們想做一支股票，公司會組織研究人員和投資經(jīng)理，探討出一支大小合適，前景無需多么優(yōu)秀，但幾年之內(nèi)絕對不會倒閉的那一種。另外，公司的背景和市值也是我們要考慮的因素。

 二、拜票 

再選出股票后，公司會安排公關(guān)人員（一般都是一個資深研究員和一個超級美女）去拜會該公司領(lǐng)導(dǎo)，告訴他我想投資他那支股票，請他們配合。行內(nèi)成為〝拜票〞。那么要求上市公司如何配合呢？就是在我們吸籌時，在公報時盡量將業(yè)績放平，或者適當(dāng)隱藏利潤，這一點公司很容易做到，只要對報表進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整就行了，例如，將某些損益一個季度提完，使其報表看上去虧損；或者將后面數(shù)年的費用半年攤完，這都使得當(dāng)期報表非常難看。

 三、砸盤 

拜票成功之后（成功的幾率幾乎是90%，因為這些高管也想掙錢啊，你懂得……），就要開始進(jìn)一些籌碼，這些籌碼主要用來砸盤的。

怎么收集這些砸盤的籌碼？我不會每天慢慢去收集，因為這樣會使股票天天上漲，反而難以收到足夠的籌碼，還容易被散戶搶，并使技術(shù)指標(biāo)形成向上趨勢，更使自己收集成本提高。我會在某一天用大漲的辦法來收集，當(dāng)連跌數(shù)天后，散戶都悲觀失望，猛然一個大漲，套牢的看到了希望，不會拋出；而短線獲利的，可能就交槍了，其實，在這個價位我只是要砸盤的籌碼，不需要收集很多，因此用猛然大漲的辦法就很容易達(dá)到目的。

第二天來個低開。為什么要低開而不高開，因為我昨天收集的籌碼并不準(zhǔn)備獲利，而且要讓昨天追風(fēng)進(jìn)去的短線籌碼幫我砸盤，如果高開，很容易讓短線籌碼獲利，他們就會在下跌途中有更多的資金來跟我搶籌，所以一定要低開，消耗這些短線資金。在這個下跌途中，我將逐步用單托底，因為我要形成自己的底倉。

經(jīng)過幾天的連續(xù)下跌，有些割肉的籌碼就會回補(bǔ)自己的倉位，這時候我不能讓他們回補(bǔ)，我必須迅速的吃上去讓他們追風(fēng)，當(dāng)形成追風(fēng)盤時，我將在底部的部分籌碼高拋，一是為了降低成本，二是騰出資金，然后再迅速的砸下去。

同樣的，我會邊托邊砸，這樣一來我就會得到更多價格更低的籌碼。

當(dāng)?shù)胶艿臀粫r，基本上就沒人和我搶籌碼了，因為在這個下跌途中，我通過不斷的高拋低吸，不斷的大幅度振蕩，將大部分抄底的，搶反彈的都套在下跌途中，或者將他們虧損怠盡，使其不敢在來涉足這個股票，這時候我的目的就達(dá)到了。

而公司的配合在這時就非常關(guān)鍵，長時間的業(yè)績沒有任何起色，使大部分散戶因懷疑其會不會ST，到恐懼驚慌，高位籌碼就會不斷的掉落，我就可以在底部橫盤當(dāng)中不斷的高拋低吸來收集籌碼，這個可能需要較長時間，關(guān)鍵看頂部籌碼掉落程度而定，如果高位籌碼長時間的不松動，那我就不會去拉這只股票。

 四、散布消息 

當(dāng)籌碼收集足夠多時，公司的業(yè)績也會轉(zhuǎn)好了，因為在我收集籌碼當(dāng)中，公司將后面幾年能想的出來的損益，或者費用都在那一年半載中攤完了，后面的報表當(dāng)然好看。這時候我拉起來毫不費力，也無需多大成本。當(dāng)這個市場里其他人看到這個股原來這么優(yōu)秀，必然跟風(fēng)者眾，我就在這這當(dāng)中逐步減倉。

會通過東財股吧、新浪微博、傻瓜理財直播等互動交流社區(qū)去發(fā)布一些關(guān)于上市公司的消息，當(dāng)然，因為我們是跟上市公司溝通好的，自然我們能拿到第一手的消息，引發(fā)投資者關(guān)注。

公司能如此配合，那他能得到什么好處？其實很簡單，我將股票拉到高位，他們也能賣個好價錢；在低位時，他們同樣可以購入自己的股票，還能掙得名聲，這樣一來收益會相當(dāng)可觀，何樂而不為？

 五、監(jiān)管 

當(dāng)然，如果我做莊，還必需考慮很多問題：

第一是證監(jiān)會的監(jiān)控，他們捏死個把蒼蠅還是不成問題的，所以操控股票不能讓他們抓住把柄，這時候就要考慮多戶頭，或者拉幾個私募大戶集體作戰(zhàn)。

第二要考慮產(chǎn)業(yè)資本的問題，如果我們拉的時候，他們看到利潤可觀，結(jié)果大量拋出籌碼，那我們就慘了，必然會虧本出局，在做之前就必需先和他們溝通好，而且還要了解他們手上的流通盤是多少，拋售意向如何，這就是大小非問題。

第三個要考慮的是老莊，如果這個股沒有被老莊放棄，那我是盡量不會去碰的，因為一但被老莊反做，那你死得就慘了。

第四個就是大盤狀況，跟風(fēng)的多不多，社會上的存量資金足不足，如果大部分散戶或者大戶都剛被大宰一刀，這時候就不適宜做股票，你拉人家賣，結(jié)果把自己套在里面，那現(xiàn)在最適宜的就是砸股票。一般人都有個心態(tài)，20元買的股，跌到15元不賣，跌到10元不賣，跌到5元仍然沒多少會人賣，但是你要跌到2元再拉回4元，不少人一看翻倍基本上都會割肉的，特別是長時間的向下或者橫盤。

如果這些問題都解決了，砸盤就要開始。砸多少為適宜？根據(jù)大盤狀況，每天操盤必需跟著大盤走，當(dāng)大盤大跌時，你必需深砸下去，這時候成本很低，只要用少量籌碼將關(guān)鍵點位砸開即可，會有止損盤幫你接著砸下去。但是尾盤必需進(jìn)一些籌碼，防止第二天大盤走低或者走高，有一定量籌碼就好靈活掌握，也就是說，要在操盤時盯著指標(biāo)股。

為什么要盯著指標(biāo)股去做？關(guān)鍵就在于成本，隨著大盤波動，你的成本最低，指標(biāo)股跌時，你也跌，所用砸盤籌碼量最少，因為沒有多少人敢買，可以深砸。當(dāng)大盤漲時你去拉，同樣無須買多少，只要將關(guān)鍵點位的籌碼買掉即可，有人會將股價推上去，到一定高點，你還可以將低位進(jìn)的籌碼出掉一些，這樣可以騰出一點資金做一點差價。

所以，我們看到的股市局面就是要漲一起漲，要跌大家都去跌。

 六、針對不同投資者的策略 

在股市中的人分好幾種，趨勢投資者，套牢后不理不睬者，技術(shù)派，基本面派，長線客，短線炒家等等。

我要在這個股票里做莊，這些人我都要面對，盡量的讓他們在我控制的這個股票里少賺或者割肉而去，這時候我就要用很多辦法來對付，因為他們賺多了，意味著我就賺少了，他們不割肉，我就賺不到錢。

技術(shù)派一般短線較多，喜歡做波段，這里面高手很多，這些也是我們要重點提防的，有時候稍有不慎就可能導(dǎo)致我們整個計劃的夭折。因為一些高手有不少死忠跟著，容易形成較大的資金買盤或者賣盤。有時候，我們也會跟一些民間高手進(jìn)行溝通，希望他們能配合我們的布局，當(dāng)然，我們會讓他們在這其中也能有所獲利。

我一般最喜歡套牢后不理不睬的，這些人把錢交給我后幫我鎖定了大部分籌碼，使我在底位有充足的資金縱橫馳騁。

基本面派也是我喜歡的第二位，因為當(dāng)我將股價拉高后他們基本就接手了，企業(yè)的基本面在我拉高股價后變得非常亮麗，他們就會來接盤；等他們接完后公司基本面就發(fā)生改變，他們在低位就將籌碼再還給我。

這里解釋一下我為什么要猛殺游資。

其實，這關(guān)乎自己的短期收益，因為短線客和游資的錢最好賺，他們持籌碼的時間短，可以使我非常短的時間里獲利。

例如套牢盤，你只能一次性的賺他一下，他然后就不動了，你就拿他一點辦法都沒有，這中間有時候長達(dá)幾年，在這幾年里我可是要吃要喝的；基本面派也使我獲利不多，因為他們的利潤我還要和公司均分。

但短線客和游資就不同了，我在一個波段中就可以獲利豐厚。

 那怎么做呢？

第一是逐步拉升，這時候技術(shù)指標(biāo)就開始走好，技術(shù)派的人一看技術(shù)指標(biāo)，一般都容易被誘惑進(jìn)來，這中間我就邊拉邊賣，需要控制的就是在頂背離之前將籌碼交他們手中，使他們看上去技術(shù)指標(biāo)仍然沒有到頂，股價還可以漲得更高，這時候第二天來個沖高回落，然后第三天猛然下跌，他們基本上就開始交槍了，不用我來，股價就下去了，這中間自然我設(shè)定好價位來撿果實。

對游資更是這樣，上半段我來拉，游資一看股價看漲，立即蜂擁而來，那下半段我就將部分籌碼交給他們，第二天我來個低開低走，游資一看勢頭不對立即出逃，這時候我就要看出逃數(shù)量，并計算自己的成果，如果出逃數(shù)量足夠多，那我下午就拉起，因為大部分短線客都走了，我就不需要支付多少利潤出去，很容易將股價拉起來，而我在這兩天來回的差價最少是賺交易額的3%左右。但如果發(fā)現(xiàn)沒有走多少時，那我就繼續(xù)向下做。

這就是我們操作一只股票的整個過程，這個時間少則一年的時間，多則2-3年?，F(xiàn)在回頭來看，那些什么明星基金經(jīng)理、交易員，都是包裝出來的；分析師發(fā)布的報告，也都是為了應(yīng)付差事，拿一份工資。真正的操盤手是根本不看這些的。

現(xiàn)在你明白為什么你一賣就漲，一買就跌?。恳驗槟愀蟛糠秩说男袨槭且恢碌?。

這正是機(jī)構(gòu)能獲利的根本原因！

 如何避免跳入陷阱 - 風(fēng)險管理是核心 

由上文可知，交易員“玩弄”散戶的方式非常專業(yè)，那么被動防守的我們該如何有效防范此類伎倆呢？答案很簡單，做好風(fēng)險管理！

那么該如何做好風(fēng)險管理呢？別急，下文（一位資深交易員）將為您解答。

說到風(fēng)險控制，我先給大家簡單講一下，我們只注重實料，不注重虛偽的東西，所謂的風(fēng)險控制人人都知道，所謂的風(fēng)險那更是大伙都知道，上到100歲的老人 下到剛剛出生的嬰兒，為什么都知道什么是風(fēng)險， 所謂的風(fēng)險就是我們不知道會發(fā)生什么事情，不知道下一秒會發(fā)生什么事情，這個就是風(fēng)險，那么為什么要去做風(fēng)險控制呢？說到風(fēng)險，分為這四種(風(fēng)險躲避，損失控制，風(fēng)險保留，風(fēng)險轉(zhuǎn)移）

我們都知道再我們的生活中，工作中都知道會去躲避風(fēng)險， 當(dāng)你知道躲避風(fēng)險了那么證明你就會風(fēng)險控制，為什么我要這樣說呢？大伙肯定很郁悶把，當(dāng)我們過馬路的時候前方突然來了一輛汽車，你有5秒鐘的事情去躲避這輛車，也就是躲避風(fēng)險，你也可以選擇不躲避，那么肯定大部分人都知道去躲避，這就是風(fēng)險控制， 當(dāng)你知道有一定的風(fēng)險的時候你肯定要時刻的警惕，時刻的去控制發(fā)生的風(fēng)險，肯定是想把風(fēng)險化為最小。

大家一定要明白一點，風(fēng)險就是我們不知道下一秒會發(fā)生什么這就是風(fēng)險，所謂的控制就是當(dāng)我們知道風(fēng)險了 我們?nèi)绾稳タ刂骑L(fēng)險，去躲避風(fēng)險！ 我們再金融市場交易中，風(fēng)險控制是第一步，我們一定要知道再高昂的利益下，所承擔(dān)的風(fēng)險也是1:1 當(dāng)我們知道有高昂的利益的同時也要準(zhǔn)備好去迎接風(fēng)險， 去躲避風(fēng)險，我們要去控制，這再我們?nèi)粘Ｉ钪?，工作中，還有我們投資交易中也是嚴(yán)格的去使用。

資金管理？這個相信大家不耳生把，肯定有很多人認(rèn)為資金管理不就是管理好自己的錢嘛？對，你這樣認(rèn)為也是對的， 但是在金融市場這個國際的交易市場中，我們就不能這樣認(rèn)為了，為什么呢？你有沒有總結(jié)過你為什么會再交易中虧損， 為什么再交易中容易迷失自我？當(dāng)然了你不懂的資金管理和風(fēng)險控制， 其實資金管理里面包容了我們的倉位管理！

那么現(xiàn)在撈金團(tuán)簡單的給大家講解一下資金管理，所謂的資金管理就是在我們交易中的時候，比如說今日我就打算盈利50個點，那么我要拿多少資金 多少倉位去盈利這50個點？

并且盈利了50點行情后面還是會再漲200個點 那么我們也不要去參與交易，因為我們已經(jīng)達(dá)到了今日給自己下的目標(biāo)，但是當(dāng)我們?nèi)ヒ?guī)定今日盈利50點的同時，你也要去想今天我們要虧損多少個點然后出場，不再加倉？ 

這已經(jīng)結(jié)合了我們的資金管理和風(fēng)險控制，包括倉位管理。打個比方，有時候市場都是無情的， 現(xiàn)在給大家簡單的插句小故事，有一天你去過馬路前面是紅燈你感覺沒有事情也沒有車子你就直接闖過去了，一次沒事 2次沒事 3次也沒事 萬一那一天你闖紅燈習(xí)慣了，突然有一天再你闖紅燈的時候一輛大貨車非?？斓乃俣冗^去沒有剎住車，那么你是不是車毀人亡？ 

那么再你做這件事情的時候你總是被一時的利益給麻痹了 卻絲毫沒有去考慮過有什么風(fēng)險，那么大家換位想一下，在我們交易中，我們不去給自己定目標(biāo)，不去運用資金管理和風(fēng)險控制，你感覺現(xiàn)在盈利了100點 自己感覺行情還是會再漲然后根本沒有考慮到風(fēng)險，也沒有做好資金管理把全部的資金一次性買入，總感覺行情還是會再漲，突然有什么消息面行情一路暴跌，你還有什么辦法去挽回你的損失？

沒有辦法，沒有辦法，沒有辦法， 這就是為什么你總是在交易中容易爆倉，容易虧損的原因，再打個比方，你連續(xù)盈利了10次20次30次感覺不錯對自己很有信心，這個時候人的貪念就開始出來了，腦子里全是利益，被利益和金錢麻痹了頭腦，根本就忘記了初心，忘記了風(fēng)險，當(dāng)你連續(xù)盈利20次 30次 50次 突然有一次行情突然在你操作的方向反方向去走，這個時候你根本沒有辦法去挽救這個風(fēng)險，直接一次性把你前面無數(shù)次的盈利全部給打下甚至讓你自己還要虧損，這就是說我們一定要去做好風(fēng)險控制和資金管理！